CMA 계좌 의미 및 유형 장단점

CMA 계좌는 오래전에 알게 되었는데, 신기해서 “이 마법같은 계좌를 왜 지금 몰랐을까?” 생각했어요. 하루만 놔두어도 이자가 나오고, 당시에는 5%의 높은 이자율을 적용했거든요.(하지만 지금은 이자율이 많이 떨어져서 3%에 조금 못 미칩니다.

)

오늘 제가 사용하고 있는 CMA 계좌의 이자율은 2.95% 입니다.

1일만 입금해도 이자가 지급되는 증권사에서 개설 가능한 입출금 계좌, CMA 계좌에 대해 자세히 살펴보겠습니다.

CMA 계좌란 무엇인가요?

CMA(Cash Management Account)는 종합자산관리계좌라고도 불리며, 고객이 예치한 자금을 상업수표(CP), 양도성예금증서(CD), 국채 등의 채권에 투자하여 수익을 고객에게 돌려주는 금융상품입니다.

일반예금과 달리 1일만 예치해도 이자가 지급되므로 단기자금을 관리하는 데 유용합니다.

CMA계좌의 종류

CMA계좌는 운용방식에 따라 크게 RP, MMF, MMW, 약속어음형의 4가지로 나뉜다.

각각의 특징은 다음과 같다.

RP형 환매조건부채권(RP)에 투자해 수익을 얻는 방식이다.

주로 국채, 회사채 등 AA등급의 고신용채에 투자한다.

약정기간 동안 고정금리를 제공하는 고정금리 상품이다.

다만 약정기간 전에 계약을 해지할 경우 조기해지율이 적용돼 수익률이 낮아질 수 있다.

MMF형 머니마켓펀드(MMF)에 투자해 수익을 얻는 방식이다.

성과연계형 배당상품으로 운용실적에 따라 수익률이 변동한다.

시장상황에 따라 수익률이 상승할 수도 있지만, 하락할 수도 있다.

MMW형 신용등급 AAA인 한국증권금융의 예금에 투자해 수익을 얻는 방식이다.

복리효과로 매일 복리로 이자가 지급된다는 장점이 있지만, 출금 시 해당일까지의 매일 복리이자가 차감된다는 단점이 있습니다.

증권사가 발행하는 발행어음에 투자하는 방식입니다.

즉, 증권사의 신용만으로 증권사에 돈을 빌려주는 것입니다.

이자율이 높고, 국내에서는 자본금 4조원 이상의 대형 증권사만 어음을 발행할 수 있으며, 현재는 미래에셋, 한국투자, NH, KB증권만 발행이 가능합니다.

CMA계좌의 장점 높은 이자율 일반 예금상품보다 높은 이자율을 제공합니다.

하루만 입금해도 이자가 지급되므로 주차계좌와 비슷합니다.

참고로 저는 신한금융투자 상품을 사용하는데, 2024년 6월 현재 CMA 이자율은 연 2.8%입니다.

(CMA 계좌 처음 개설했을 땐 5%가 넘었는데 반으로 줄었어요.^^;;) 입출금 자유 은행에서 일반 예금처럼 자유롭게 입출금이 가능합니다.

ATM을 이용해 현금을 출금하거나 이체할 수 있고, 인터넷뱅킹이나 모바일뱅킹을 이용해 계좌이체나 잔액조회 등의 업무도 처리할 수 있습니다.

자동투자 고객이 입금한 자금을 자동으로 투자해 수익을 창출합니다.

별도의 투자 결정을 내릴 필요가 없어 편리합니다.

간편한 주식투자 금융계좌이므로 주식이나 ETF에 투자하기 위해 별도의 계좌를 개설할 필요가 없고, CMA에서 바로 주식이나 ETF를 거래할 수 있습니다.

CMA 계좌의 단점 예금자에 대한 보호가 없습니다.

즉, 증권사가 파산했을 때 CMA에 예치한 원금을 돌려받기 어렵습니다.

현실적으로 확률 자체는 극히 낮지만 이론상으로는 가능합니다.

RP형 CMA의 경우 국고채, 국채, 국고채 등 최상위 등급 채권을 기반으로 하기 때문에 국가가 파산하지 않는 한 손실이 없습니다.

사실 그런 상황에서는 CMA나 다른 저축예금 상품이 살아남을 방법이 없습니다.

가장 안전한 나라에서 운영하는 우체국에서 판매하는 예금 상품조차도 국가나 정부가 붕괴될 경우 엄밀히 말해 보장이 되지 않습니다.

(너무 극단적이군요…) 주차계좌 VS CMA계좌 주차계좌: 저축은행, 1금융권 은행 최대 7% ~ 3% CMA계좌 3.60% ~ 3.40% 최근 주차계좌가 CMA계좌의 강력한 경쟁자로 떠올랐는데, 하루만 맡겨도 이자가 나오기 때문입니다.

오늘 확인해보니 주차계좌의 이자율이 CMA계좌와 비슷하거나 대체로 높습니다.

주차계좌는 CMA계좌에 비해 장점이 있을 수 있습니다.

다만 우대조건을 적용해야 가장 높은 이자율을 받을 수 있고, 금액이 제한될 수 있으니 상품을 꼼꼼히 알아보고 결정하는 것이 좋습니다.

성격에 따라 귀찮으니까 CMA계좌를 주차계좌로 쓰고 주식에 투자하고 싶어요!
CMA계좌 저는 비상금을 이자율이 높은 곳에 넣고 싶을 뿐이에요!
CMA계좌가 무엇이고, 종류와 장단점에 대해 알아보았습니다.

내용을 참고해서 효율적으로 자산을 관리하세요!